またきたー
CoWoS増産定期
Nvidiaさらに枚数確保
2026年末12.5万枚/月へ
これは強気の数字すぎる

おはようございます！12/2 海外ニュースまとめ
■ AIサプライチェーン追跡報道：
米系証券がTSMCのCoWoSおよび3nm生産能力予測を再上方修正
米系大手証券による最近のチャネルチェック（市場調査）に基づき、CoWoSの生産能力見通しが再び引き上げられました。以前の「来年は2〜3割増」という予測から、今回は**「来年の月産能力 12.5万枚」**へと更新されています。
* Nvidia（エヌビディア）： CoWoS-Lの需要見通しを59万枚から70万枚へ上方修正。一方で、B40チップは900万個へ下方修正。
* Broadcom（ブロードコム）： CoWoS-Sの投入数を15.5万枚から20万枚へ引き上げ。CoWoS-Lの投入はMetaのASIC設計調整により2万枚減少したものの、全体では21万枚から23万枚へと増加。
* MediaTek（メディアテック）： CoWoS-Sの投入数を1万枚から2万枚へ倍増。
3nm生産能力について：
さらに月産2万枚の追加拡張が行われる可能性があります。これは、Fab 15の22nm/28nm生産ラインを欧州工場へ移管し、新たなスペースを確保することで実現する可能性があります。
これにより、以前の上方修正値である「来年月産14〜15万枚」から、「16〜17万枚」へと再修正されました。
これらの計画が実現すれば、同証券はTSMCの来年の設備投資額（Capex）が480〜500億米ドルに達すると試算しています。
■ Google TPU 関連：
別の米系証券がGoogle TPUの増産に基づき、以下のサプライヤーの目標株価を引き上げ（2383 EMC、6274 TUC、6223 MPI）
* 2383 台光電（EMC / Elite Material）：
TPU v8では「M8」グレードの材料が採用され、一部の提携プラットフォームでは「M9」グレードが採用されると予想されています。
* 6274 台燿（TUC / Taiwan Union Technology）：
ネットワーキングボード向けに「M7」グレードを提供すると予想。Googleにおける過去の実績に基づき、Googleがサプライヤーリストを拡大する場合、TUCが優位に立つと同証券は見ています。
* 6223 旺矽（MPI Corp）：
現在、TPU v7（Ironwood）向けにプローブカードを少なくとも1〜2四半期出荷しています。将来的にTPUのソケットの一部をMediaTekが獲得した場合、シェアが低下する可能性がありますが、主要な米国の顧客はTPU v8プロジェクトでも引き続き同社を採用する可能性が高いと見られています。
■ 3665 貿聯（BizLink）：
米系証券が強気な見方を維持
Credo（クレド）が好決算を発表し、時間外取引で株価が急騰しました。これを受け、米系証券はBizLinkに対する強気（ポジティブ）な見方を据え置いています。CredoのAEC（アクティブ電気ケーブル）売上は過去最高を更新しており、来期の総売上見通しは前期比（QoQ）で25〜29%増としています。

* 基板材料（CCL）： 台光電（EMC）と台燿（TUC）に関する記述は、以前調査されたAIサーバー向け材料（M7/M8/M9グレード）のトレンドと一致しており、次世代（TPU v8）でもハイエンド材料への移行が進んでいることがわかります。 December 12, 2025

またホロライブから卒業が
カバー株式会社の魅力がどんどん落ちていく
当然PTS株価も大きく下落
目標株価2800円に対して本日終値は1580円
本来の価値以下の評価しか無いのよね
年初から株価も大幅下落、逆にANYCOLOR（にじさんじ）は右肩上がり
口先だけでなくまともに所属タレントのこと考えて欲しい https://t.co/7BQzO2SsOL December 12, 2025